Как да търгувате с фючърси на BloFin

2024-03-15

Търговията с фючърси се превърна в динамичен и доходоносен начин за инвеститорите, които искат да се възползват от нестабилността на финансовите пазари. BloFin, водеща борса за криптовалута, предлага стабилна платформа за физически лица и институции, които да се занимават с търговия с фючърси, предоставяйки вход към потенциално печеливши възможности в забързания свят на цифровите активи.

В това изчерпателно ръководство ще ви преведем през основите на търговията с фючърси на BloFin, обхващайки ключови концепции, основна терминология и инструкции стъпка по стъпка, за да помогнете както на начинаещи, така и на опитни търговци да се ориентират в този вълнуващ пазар.

Регистрирайте се BloFin и получете безплатни $10 000Вземете $10 000 безплатно за начинаещи

Какво представляват безсрочните фючърсни договори?

Фючърсен договор е правно обвързващо споразумение между две страни за покупка или продажба на актив на предварително определена цена и дата в бъдеще. Тези активи могат да варират от стоки като злато или петрол до финансови инструменти като криптовалути или акции. Този тип договор служи като универсален инструмент както за хеджиране срещу потенциални загуби, така и за осигуряване на печалби.

Безсрочните фючърсни договори, подтип деривати, позволяват на търговците да спекулират с бъдещата цена на базовия актив, без реално да го притежават. За разлика от обикновените фючърсни договори с определени дати на изтичане, безсрочните фючърсни договори не изтичат. Търговците могат да поддържат своите позиции толкова дълго, колкото желаят, което им позволява да се възползват от дългосрочните пазарни тенденции и потенциално да печелят значителни печалби. Освен това, безсрочните фючърсни договори често включват уникални елементи като проценти на финансиране, които помагат за привеждане в съответствие на тяхната цена с основния актив.

Един отличителен аспект на вечните фючърси е липсата на периоди на сетълмент. Търговците могат да държат позиция отворена толкова дълго, колкото имат достатъчен маржин, без да са обвързани от срока на изтичане на договора. Например, ако закупите вечен договор за BTC/USDT на $30 000, няма задължение да затворите сделката до определена дата. Имате гъвкавостта да осигурите печалбата си или да намалите загубите по свое усмотрение. Струва си да се отбележи, че търговията с вечни фючърси не е разрешена в САЩ, въпреки че представлява значителна част от световната търговия с криптовалута.

Въпреки че постоянните фючърсни договори предлагат ценен инструмент за придобиване на експозиция на пазарите на криптовалути, от съществено значение е да признаете свързаните с тях рискове и да бъдете внимателни, когато участвате в подобни търговски дейности.

Обяснение на терминологията на страницата за търговия с фючърси в BloFin

За начинаещи фючърсната търговия може да бъде по-сложна от спот търговията, тъй като включва по-голям брой професионални термини. За да помогне на новите потребители да разберат и овладеят ефективно търговията с фючърси, тази статия има за цел да обясни значенията на тези термини, както се появяват на страницата за търговия с фючърси на BloFin.

Ще представим тези термини по ред на появяване, започвайки отляво надясно.

Термини над К-линията на графиката

Постоянно: „Вечно“ означава непрекъснатост. Често срещаните „вечни фючърси“ (известни също като вечни фючърсни договори) се развиха от традиционните финансови фючърсни договори, като основната разлика е, че вечните фючърси нямат дата на сетълмент. Това означава, че докато позицията не бъде затворена поради принудителна ликвидация, тя ще остане отворена за неопределено време.

Индексна цена: Изчерпателният ценови индекс, получен чрез препратка към цените на основните основни борси и изчисляване на среднопретеглената стойност на техните цени. Индексната цена, показана на текущата страница, е индексната цена на BTC.

Маркова цена: Справедливата цена на фючърса в реално време, изчислена въз основа на цената на индекса и пазарната цена. Използва се за изчисляване на плаващия PNL на позиции и определяне на ликвидирането на позиция. Тя може да се отклонява от последната цена на фючърса, за да се избегне манипулиране на цената.

Процент на финансиране: Процентът на финансиране в текущия етап. Ако процентът е положителен, дългосрочните притежатели плащат таксата за финансиране на краткосрочните притежатели. Ако процентът е отрицателен, притежателите на къси позиции плащат таксата за финансиране на притежателите на дълги позиции.

Условия в областта на книгата за поръчки

Книга за поръчки: прозорец за наблюдение на пазарните тенденции по време на процеса на търговия. В областта на книгата с поръчки можете да наблюдавате всяка сделка, съотношението на купувачите и продавачите и др.

Условия в търговската зона

Отворете дълга позиция: Когато прогнозирате, че цената на токена ще се покачи в бъдеще и отворите позиция въз основа на тази тенденция, това е известно като отваряне на дълга позиция.

Отваряне на къса позиция: Когато предвидите, че цената на токена ще падне в бъдеще и отворите позиция въз основа на тази тенденция, това е известно като отваряне на къса позиция.

Маржин и маржин режим: Потребителите могат да се занимават с фючърсна търговия след депозиране на определен процент от средствата като финансово обезпечение. Този фонд е известен като маржин. Режимът на полето е разделен на изолирано поле или кръстосано поле.

Изолиран: В режим на изолиран маржин определено количество маржин се разпределя за позиция. Ако маржинът за дадена позиция намалее до ниво под поддържащия маржин, позицията ще бъде ликвидирана. Можете също да изберете да добавите или намалите маржа към тази позиция.

Крос: В режим на кръстосана граница всички позиции споделят кръстосаната граница на актива. В случай на ликвидация, търговецът може да загуби целия марж и всички позиции под кръстосания марж на този актив.

Типове поръчки: Типовете поръчки са разделени на лимитирани поръчки, пазарни поръчки, задействащи поръчки, плаващи стоп поръчки и поръчки само за изпращане.

Лимит: Лимитирана поръчка е поръчка, поставена за покупка или продажба на определена цена или по-добра. Въпреки това, изпълнението на лимитирана поръчка не е гарантирано.
Пазар: Пазарната поръчка е поръчка за бърза покупка или продажба на най-добрата налична цена на пазара.
Задействане: За задействащи поръчки потребителите могат предварително да задават задействаща цена, цена на поръчката и количество. Когато пазарната цена достигне задействащата цена, системата автоматично ще направи поръчка на цената на поръчката. Преди задействащата поръчка да бъде задействана успешно, позицията или маржинът няма да бъдат замразени.
Плъзгащ стоп: Плащаща стоп поръчка се изпраща на пазара въз основа на настройките на потребителя като стратегическа поръчка, когато пазарът е в корекция. Действителна задействаща цена = Най-високата (най-ниската) цена на пазара ± Вариация на следата (Разстояние на цената) или Най-високата (най-ниска) цена на пазара * (1 ± Вариация на следата). В същото време потребителите могат да зададат цената, на която се активира поръчката, преди да се изчисли началната цена.
Само за намаляване : Поръчките само за намаляване позволяват на търговците да изпълняват поръчки за покупка или продажба, които само намаляват текуща позиция , за разлика от отваряне на противоположна дълга или къса позиция на стойност повече от съществуващата стойност на вашите активи, което ви позволява да търгувате без риск от над -излагане на вашите позиции.
TP/SL: Поръчката TP/SL е поръчка с предварително зададени условия за задействане (цена на тейк печалба или цена на стоп загуба). Когато последната цена / справедлива цена / индексна цена достигне предварително зададената цена на задействане, системата ще затвори позицията на най-добрата пазарна цена, въз основа на предварително зададената цена на задействане и количество. Това се прави, за да се постигне целта за вземане на печалба или спиране на загубите, което позволява на потребителите автоматично да уредят желаната печалба или да избегнат ненужни загуби.
USDT-M: фючърси с марджин USDT, предоставени от BloFin, са линеен договор, който е линеен деривативен продукт, котиран и сетълмент в USDT, стабилна монета, фиксирана към стойността на щатския долар.

Условия в областта за поръчка под графиката с K-линия

1. Раздел Позиция: Това показва всички позиции, които заемате

2. История на поръчките : Включва поръчките, които са анулирани, напълно изпълнени и частично изпълнени. Тук можете да видите подробна информация за крайния час, страната, цената на поръчката, количеството, цената на пълнене, причината за затваряне и източника.
3. Отворени поръчки: показва всички чакащи поръчки.
_

Как да търгувате безсрочни фючърси USDT-M на BloFin (уебсайт)

1. Отидете на уебсайта на BloFin , щракнете и изберете [Futures].

2. От лявата страна изберете BTC/USDT като пример от списъка с фючърси.

3. Щракнете върху следната част. Тук можете да щракнете върху Изолирано или Кръстосано , за да изберете своя [Режим на поле].След това щракнете върху [Потвърди] , за да запазите промяната си.

Платформата поддържа търговци с различни предпочитания за маржин, като предлага различни режими на маржин.

Кръстосан маржин: Всички кръстосани позиции под един и същ маржин актив споделят един и същ баланс на кръстосания маржин на актива. В случай на ликвидация, пълният маржин баланс на вашите активи заедно с всички оставащи отворени позиции под актива може да бъде конфискуван.
Изолиран маржин: Управлявайте риска си по отделни позиции, като ограничите размера на маржина, разпределен за всяка. Ако коефициентът на маржин на дадена позиция достигне 100%, позицията ще бъде ликвидирана. Маржът може да се добавя или премахва към позиции с помощта на този режим.

4. Щракнете върху следната част, тук можете да регулирате множителя на ливъридж, като щракнете върху числото.

След това щракнете върху [Потвърди] , за да запазите промяната си.

5. За да инициирате превод на средства от спот сметката към фючърсната сметка, щракнете върху малкия бутон със стрелка, разположен вдясно, за достъп до менюто за прехвърляне.

Веднъж в менюто за превод, въведете желаната сума, която искате да преведете, и щракнете върху [Потвърди].

6. За да отворят позиция, потребителите имат три опции: лимитирана поръчка, пазарна поръчка и задействаща поръчка. Следвай тези стъпки:

Лимитирана поръчка:

Задайте предпочитаната цена за покупка или продажба.
Поръчката ще бъде изпълнена само когато пазарната цена достигне определеното ниво.
Ако пазарната цена не достигне зададената цена, лимитираната поръчка остава в книгата с поръчки в очакване на изпълнение.

Пазарна поръчка:

Тази опция включва транзакция без посочване на цена за покупка или продажба.
Системата изпълнява транзакцията въз основа на последната пазарна цена, когато поръчката е направена.
Потребителите трябва само да въведат желаната сума на поръчката.

Ред на задействане:

Задайте начална цена, цена на поръчката и количество на поръчката.
Поръчката ще бъде поставена само като лимитирана поръчка с предварително определена цена и количество, когато последната пазарна цена достигне задействащата цена.
Този тип поръчка предоставя на потребителите повече контрол върху техните сделки и помага за автоматизиране на процеса въз основа на пазарните условия.

7. След като направите поръчката си, вижте я под [Отворени поръчки] в долната част на страницата. Можете да анулирате поръчки, преди да бъдат изпълнени.

Как да търгувате безсрочни фючърси USDT-M на BloFin (приложение)

1. Отворете вашето приложение BloFin, на първата страница докоснете [Futures].

2. За да превключите между различни двойки за търговия, докоснете [BTC/USDT] , разположен горе вляво. След това можете да използвате лентата за търсене за конкретна двойка или директно да изберете от изброените опции, за да намерите желаните фючърси за търговия.

Кръстосан маржин: Всички кръстосани позиции под един и същ маржин актив споделят един и същ баланс на кръстосания маржин на актива. В случай на ликвидация, пълният маржин баланс на вашите активи заедно с всички оставащи отворени позиции под актива може да бъде конфискуван.
Изолиран маржин: Управлявайте риска си по отделни позиции, като ограничите размера на маржина, разпределен за всяка. Ако коефициентът на маржин на дадена позиция достигне 100%, позицията ще бъде ликвидирана. Маржът може да се добавя или премахва към позиции с помощта на този режим.

5. Изберете вашия тип поръчка, като докоснете следното.

6. От лявата страна на екрана направете поръчката си. За лимитирана поръчка въведете цената и сумата; за пазарна поръчка, въведете само сумата. Докоснете [Buy (Long)] , за да отворите дълга позиция, или [Sell (Short)] за къса позиция.

7. След като поръчката бъде направена, ако не бъде изпълнена веднага, тя ще се покаже в [Отворени поръчки].

Бъдещи режими на търговия на BloFin

Режим на позиция

(1) Режим на хеджиране

В режим на хеджиране от потребителите се изисква изрично да посочат дали възнамеряват да отворят или затворят позиция, когато правят поръчка. Този режим позволява на потребителите да държат позиции едновременно в дълги и къси посоки в рамките на един и същ фючърсен договор. Ливъриджите за дългите и късите позиции са независими един от друг.
Всички дълги позиции се агрегират, а всички къси позиции се комбинират във всеки фючърсен договор. Когато поддържате позиции както в дълги, така и в къси посоки, позициите трябва да разпределят съответния маржин въз основа на определеното ниво на лимит на риск.

Например във фючърсите на BTCUSDT потребителите имат гъвкавостта да отварят едновременно дълга позиция с 200x ливъридж и къса позиция с 200x ливъридж.

(2) Еднопосочен режим

В еднопосочен режим от потребителите не се изисква да посочват дали отварят или затварят позиция, когато правят поръчка. Вместо това те трябва само да уточнят дали купуват или продават. Освен това потребителите могат да поддържат позиции само в една посока в рамките на всеки фючърсен договор във всеки даден момент. Ако държите дълга позиция, поръчката за продажба ще я затвори автоматично, след като бъде попълнена. Обратно, ако броят на попълнените поръчки за продажба надвишава броя на дългите позиции, къса позиция ще бъде инициирана в обратната посока.

Режими на марж

(1) Режим на изолиран марж

В режим на изолиран маржин потенциалната загуба на позиция е ограничена до първоначалния маржин и всеки допълнителен маржин на позиция, използван специално за тази изолирана позиция. В случай на ликвидация, потребителят ще понесе само загуби, еквивалентни на маржа, свързан с изолираната позиция. Наличното салдо по сметката остава непроменено и не се използва като допълнителен маржин. Изолирането на маржина, използван в дадена позиция, позволява на потребителите да ограничат загубите до първоначалната сума на маржина, което може да бъде от полза в случаите, когато краткосрочната спекулативна стратегия за търговия не дава резултати.
Потребителите могат ръчно да инжектират допълнителен маржин в изолирани позиции, за да оптимизират цената на ликвидация.

(2) Режим на кръстосани граници

Режимът Cross Margin включва използване на целия наличен баланс на сметката като маржин за осигуряване на всички кръстосани позиции и предотвратяване на ликвидация. В този маржин режим, ако нетната стойност на активите не отговаря на изискването за поддържащ марж, ще се задейства ликвидация. Ако кръстосана позиция претърпи ликвидация, потребителят ще загуби всички активи в сметката с изключение на маржа, свързан с други изолирани позиции.

Промяна на ливъриджа

Режимът на хеджиране позволява на потребителите да използват различни мултипликатори на ливъридж за позиции в дълги и къси посоки.
Мултипликаторите на ливъридж могат да се коригират в рамките на разрешения диапазон на мултипликатора на фючърсния ливъридж.
Режимът на хеджиране също така позволява превключването на режимите на маржин, като например преход от изолиран режим към режим на кръстосано маржин.

Забележка : Ако даден потребител има позиция в режим на кръстосано поле, тя не може да бъде превключена в режим на изолирано поле.

Често задавани въпроси (FAQ)

Как работят безсрочните фючърсни договори?

Нека вземем един хипотетичен пример, за да разберем как работят вечните фючърси. Да приемем, че търговецът има малко BTC. Когато купуват договора, те или искат тази сума да се увеличи в съответствие с цената на BTC/USDT, или да се движат в обратната посока, когато продават договора. Като се има предвид, че всеки договор е на стойност $1, ако закупят един договор на цена от $50,50, те трябва да платят $1 в BTC. Вместо това, ако продадат договора, те получават BTC на стойност $1 на цената, на която са го продали (все още се прилага, ако продадат, преди да придобият).

Важно е да се отбележи, че търговецът купува договори, а не BTC или долари. И така, защо трябва да търгувате крипто постоянни фючърси? И как може да бъде сигурно, че цената на договора ще следва цената на BTC/USDT?

Отговорът е чрез механизъм за финансиране. На потребителите с дълги позиции се плаща процентът на финансиране (компенсиран от потребителите с къси позиции), когато цената на договора е по-ниска от цената на BTC, което им дава стимул да купуват договори, което води до покачване на цената на договора и пренареждане с цената на BTC /USDT. По подобен начин потребителите с къси позиции могат да купуват договори, за да затворят своите позиции, което вероятно ще доведе до увеличаване на цената на договора, за да съответства на цената на BTC.

За разлика от тази ситуация, обратното се случва, когато цената на договора е по-висока от цената на BTC - т.е. потребителите с дълги позиции плащат на потребителите с къси позиции, насърчавайки продавачите да продадат договора, което приближава цената му до цената на BTC. Разликата между цената на договора и цената на BTC определя какъв процент на финансиране ще получи или плати.

Какво е фючърсен бонус BloFin и как работи?

Фючърсният бонус на BloFin е награда, която се дава на потребителите чрез различни маркетингови дейности, промоции и кампании. Бонусът за фючърси на BloFin ви позволява да изпробвате търговията с фючърси на BloFin на реалния пазар с нулев риск.

Фючърсният бонус същото ли е като получаването на криптовалута или пари?
Не. Фючърсният бонус представлява допълнителни средства, изпратени към вашата сметка. Може да се използва само за търговия с фючърси. Фючърсният бонус не може да бъде прехвърлен към вашата сметка за финансиране или използван за тегления. Печалбите, генерирани от фючърсен бонус, могат да бъдат изтеглени.
Всички фючърсни бонуси могат да изтекат след предварително определено време. След това ще започне извличането на фючърсен бонус.

Как да намерите и поискате своя фючърсен бонус?
Веднъж заявен, фючърсният бонус автоматично ще отиде във вашата фючърсна сметка.

Как да използвам фючърсен бонус?
Да предположим, че сте получили фючърсен бонус, издаден ви във вашата фючърсна сметка. След това можете да отворите USDT-M позиции, за да използвате вашия фючърсен бонус.
Ако затворите позиция с печалби, можете да запазите, прехвърлите или изтеглите реализираните печалби. Моля, имайте предвид обаче, че всяка операция за прехвърляне или теглене на токен активи незабавно ще направи невалидни всички фючърсни бонуси във или налични във вашия акаунт.Непотърсените фючърсни бонуси в Центъра за бонуси за добре дошли също ще бъдат отменени.

Правила за ползване

Фючърсният бонус може да се използва само за търговия с фючърси в BloFin;
Фючърсният бонус не може да бъде преместван, теглен или използван за други цели извън фючърсната сметка.
Прехвърлянето или тегленето на символични активи ще задейства извличането на всички фючърсни бонуси;
Фючърсният бонус може да се използва за компенсиране на 100% такси за търговия с фючърси, 50% такси за загуби/финансиране;
Фючърсният бонус може да се използва като маржин за отваряне на позиция;
Когато и двете от следните условия са изпълнени, вашият максимален ливъридж е 5x:
- Общият ви депозит е по-малко от $30
- Общият ви депозит е по-малко от половината от вашия фючърсен бонус
Фючърсният бонус винаги изтича след предварително определено време. Периодът на валидност на фючърсния бонус по подразбиране е 7 дни. Периодите на валидност могат да варират според различните кампании. BloFin си запазва правото да коригира периодите въз основа на правилата и условията на кампанията.
След прехвърляне на активи от фючърсна сметка наличната сума трябва да бъде не по-малка от общите фючърсни бонуси.
Ако открием някакво измамно поведение, вашият акаунт може да бъде временно забранен за теглене.
BloFin си запазва правото да променя правилата и условията на тази програма по всяко време.

Какви са разликите между безсрочните фючърсни договори и маржин търговията?

Постоянните фючърсни договори и маржин търговията са двата начина за търговците да увеличат експозицията си към пазарите на криптовалута, но има някои ключови разлики между двете.

Времева рамка : Безсрочните фючърсни договори нямат дата на изтичане, докато маржин търговията обикновено се извършва за по-кратък период от време, като търговците заемат средства, за да отворят позиция за определен период от време.
Сетълмент : Безсрочните фючърсни договори се уреждат въз основа на индексната цена на основната криптовалута, докато маржин търговията се урежда въз основа на цената на криптовалутата в момента на затваряне на позицията.
Ливъридж : Както постоянните фючърсни договори, така и маржин търговията позволяват на търговците да използват ливъридж, за да увеличат експозицията си към пазарите. Въпреки това, постоянните фючърсни договори обикновено предлагат по-високи нива на ливъридж от маржин търговията, което може да увеличи както потенциалните печалби, така и потенциалните загуби.
Такси : Постоянните фючърсни договори обикновено имат такса за финансиране, която се плаща от търговци, които държат своите позиции отворени за продължителен период от време. Маржин търговията, от друга страна, обикновено включва плащане на лихва върху заетите средства.
Обезпечение : Безсрочните фючърсни договори изискват търговците да депозират определено количество криптовалута като обезпечение, за да отворят позиция, докато маржин търговията изисква търговците да депозират средства като обезпечение.